I morgon svarar jag på frågor i P1:s Plånboken

Idag jobbar jag sista dagen innan jag tar lite sportlov. Det innebär att jag inte kommer att skriva på bloggen mer denna veckan.

Visserligen ska jag imorgon förmiddag prata pension i radioprogrammet Plånboken i P1 klockan 10, men efter det tar jag barnen och en himla massa packning med mig och åker ut i skärgården.

Förresten kan jag meddela att kommentatorsfunktionen fungerar igen sedan någon vecka tillbaka. Det har varit tekniskt strul hos leverantören men nu verkar det problemet vara löst, så nu ser jag fram emot era kommentarer igen.

Anna Allerstrand

Långsiktighet är A och O

Härom veckan rapporterade Finansinspektionen i ett pressmeddelande att de svenska livbolagen fortfarande står starka. Visserligen minskade buffertarna under slutet av 2008 men FI ser ingen fara på taket för de långsiktiga åtagandena. 

För det är långsiktigheten som är viktigast i pensionssammanhang. Att ett livbolag på lång sikt kan vara uthålligt och klara av att hantera både finanskriser och börsoro, är A och O för att spararna ska få en bra pension. Förenklat kan man säga att ett mått på uthållighet är ett livbolags solvens.

Solvensen talar om hur mycket pengar ett livbolag har i relation till de pensioner man har garanterat spararna.

Ett mycket förenklat exempel:

Om du spar 100 kronor i månaden idag och livbolaget garanterar att du ska få 130 kronor i månaden i pension, måste ju du kunna vara helt säker på att det verkligen finns 130 kronor den dagen du ska ha ut pengarna.

Finansinspektionen är den myndighet som håller koll på bland annat livbolagen och ser till att de inte tar för höga risker med spararnas pengar. Och enligt Finansinspektionens regelverk måste ett livbolag, för att kunna säkra sina åtagande gentemot dig, ha minst det som är garanterat plus fyra procent. Dessa pengar ska vara placerade i säkra värdepapper, typ obligationer utgivna av staten.

Men ett bolag kan ha mycket mer ”säkra” pengar än det som Finansinspektionen kräver. För de pengarna som finns utöver det som är garanterat kan livbolaget köpa till exempel aktier. Aktier har över tid gett mycket mer i avkastning än obligationer. Det gör att sannolikheten för dig som sparare att få mer i plånboken den dagen du går i pension, är större om du har placerat dina pengar i ett bolag med god solvens.

Enligt pressmeddelandet är det tre mindre pensionskassor som ligger sämst till. Och de kommer att ha FI:s argusöga på sig så att de även i fortsättningen kan leverera pensioner till sina sparare.

Anna Allerstrand

2,5 miljoner kuvert har landat - har du öppnat ditt?

Nu har snart hälften av årets alla cirka 5 miljoner pensionssparare fått sina orange kuvert.

Den här veckan är det 1,2 miljoner invånare i Skåne, Blekinge, Halland och Gotland som kunnat se sin alldeles egen pensionsprognos. Utskicket avslutas med att alla nytillkomna sparare får sitt första kuvert i mitten på mars.

Enligt PPM gick värdet på alla sparares premiepension ner med nästan 35 procent under förra året. Premiesparfonden, där man har sina pengar om man inte gjort ett eget aktivt val, gick något sämre än snittet, den tappade drygt 36 procent av sitt värde.

Det är ju lätt att nedslås när man läser om den rejäla värdeminskning som pengarna i systemet har drabbats av. Men siffran 34,5 procent redovisar ett genomsnitt. Det innebär att många fonder har gått dåligt men det måste också finnas fonder som inte har gått lika dåligt. Har du koll på om dina fonder har gått som genomsnittet, sämre eller kanske rent utav bättre? Det kan ju faktiskt vara så att just dina fonder har gått bättre än genomsnittet.

Det enda sättet att få reda på hur det ligger till är att öppna det orange kuvertet och se efter, för då ser du hur det såg ut vid årsskiftet. Ännu bättre är att gå in på PPMs hemsida och kolla fondernas värde i dag.

Och skulle det vara så att du tillhör den skaran som det har gått riktigt dåligt för, är det inte för sent att göra ändringar för framtiden. Och ett sätt att förebreda sig inför framtidens utmaningar kan vara att ta hjälp av Lotsen på PPMs hemsida.

För det vet vi ju alla vid det här laget att det går upp och ner på börsen, och den som vill vara med i svängarna och utnyttja möjligheterna måste alltid vara beredd att hålla i sig, eller hoppa av.

Anna Allerstrand

40 år och man? Då tjänar du mest i Sverige!

Enligt ett pressmeddelande från SCB i januari är det 40-åriga män som har den högsta inkomsten i Sverige. Medianvärdet för dem låg på 306 300 kronor i årsinkomst under 2007. För kvinnor dröjer det ytterligare drygt tio år innan toppen på 243 200 kronor per år uppnås.

SCB konstaterar att det för väldigt unga människor inte finns ingen större skillnad i inkomst. Men efter 20 årsåldern tar det fart. Under småbarnsåren har kvinnor bara 72 procent av männens inkomst och det närmast vi kommer männen i detta sammanhang är vid 55 års ålder. Då uppnår vi faktiskt så mycket som 81,5 procent av männens inkomst sen sjunker det igen.

Bland annat på grund av dessa lönefakta riskerar kvinnor generellt sätt att få lägre pension än männen. Som enskild är det svårt att direkta påverka samhällsfaktorer som ovan, men det går att påverka i det lilla.

Det handlar det om att skaffa sig kunskap och lägga lite engagemang, och utnyttja de möjligheter som finns när det handlar om den egna pensionen. Att vara aktiv och påverka där det är möjligt kan faktiskt innebära att du får lite mer i plånboken den dagen det är dags att gå i pension.

En början till ditt eget engagemang kan vara att öppna det orange kuvertet.

Anna Allerstrand

Nyanser av orange

Det orangea kuvertet landar i din brevlåda i dagarna (om du inte redan har fått det). Det är trist läsning för de allra flesta av oss. Premiepensionsfonderna har haft en negativ utveckling. Försäkringskassan har infört flera nyheter i utformningen av årets besked. Det är säkert ett stort steg för Försäkringskassan samtidigt som det är ett litet steg för oss pensionssparare. Men det är ett pedagogiskt steg framåt.

Många svenskar tror att det orangea kuvertet beskriver hela ekonomin när man blir pensionär. Men i nio fall av tio omfattas man även av tjänstepension (separat brev från ditt pensionsbolag). I årets orangea kuvert framgår det mycket tydligt att pensionen kommer från flera håll.

Numera kan du även se vad du betalar för fondavgift för dina premiepensionsfonder i förhållande till den genomsnittlige premiepensionsspararen. Jag får ideligen frågan "hur vet jag vad som är en dyr PPM-fond?". Beskedet är nu tydligt för alla. Gränsen för vad som är dyrare än genomsnittet går vid 0,30%. Betalar du mer än du borde? Öppna orangea kuvertet och kolla.

Dan Adolphson

Vad sjutton är investeringsklockan?

Jag pratade med några kompisar häromdagen om läget i världsekonomin och tillståndet på de finansiella marknaderna. Vi diskuterade huruvida det var läge att börja tro på en uppgång inom överskådlig tid eller om det skulle fortsätta vara bistert ett tag till.

Vi hade lite olika uppfattningar och det var verkligen snillen som spekulerade, ingen har ju sanningen om hur framtiden kommer att gestalta sig. Men en av mina vänner nämnde att det enligt investeringsklockan kunde vara läge att köpa aktier.

Vad sjutton är investeringsklockan?

Jo, enligt mina källor så är det, enkelt uttryckt, en modell för att se hur olika tillgångsslag beter sig i olika ekonomiska situationer. Med hjälp av ”investeringsklockan” kan man se när det är dags att köpa eller sälja aktier. Det var tydligen den brittiska tidningen Evening Standard som lanserade begreppet på 30-talet.

Jag kan inte bedöma om investeringsklockan är bra eller dålig men jag är lite skeptisk till att förlita sig på klockor som ska tala om vad som är rätt eller fel. Jag tror nämligen att det är lätt att bli lurad, för som ordspråket säger - även en stillastående klocka visar rätt två gånger per dygn.

Läs mer om investeringsklockan hos Aktiespararna

Anna Allerstrand

I går blev jag glatt överraskad!

I går kväll var jag inbjuden att prata pension med en RT-klubb här i Stockholm. Normalt när jag berättar om pensionssystemet, brukar det efter en stund lägga sig som en liten våt filt över församlingen. Det är precis som att det inte funkar för den vanliga människan att uppbåda mer än 20-30 minuters koncentrerad tid till pensionssystemet. 

Men igår var det annat, vill jag lova. Jag tror att jag blev avbruten och fick första frågan efter 30 sekunder och sen fortsatte det så hela kvällen. Jag hade fått 1-1,5 timme på mig och när 2 timmar hade gått hade jag kommit halvvägs i min presentation. Det var absolut den mest frågvisa och intresserade grupp man kan tänka sig, vilket jag faktiskt inte hade förväntat mig när jag fick förfrågan.

Jag hoppas och tror att efter gårdagskvällen kommer deltagarna att se det orange kuvertet med helt andra, lite mer nyfikna, ögon.

Anna Allerstrand

 

AMFs vd har ordet

I veckan har vi fattat beslut om att genomföra ett så kallat engångsåtertag per 1 februari och att vi justerar ned pensionskapitalet med åtta procent. Det här återtaget gör vi som en konsekvens av finanskrisen och det påverkar alla våra kunder som har så kallad premiebestämd traditionell försäkring. Sparare som har en fondförsäkring påverkas inte.

Återtaget innebär att de som redan gått i pension får se sin pension från oss minska. Hur mycket det blir för var och en kan jag inte säga ännu, men för den genomsnittliga SAF-LO pensionären så rör det sig om 100-150 kronor per månad. Senast i slutet på mars ska alla våra sparare kunna få besked om vad återtaget betyder för det egna sparandet eller för den månatliga pensionen.

Det är aldrig roligt att justera neråt och jag har förståelse för att de pensionärer som nu ser sina pensioner bli lägre kan känna viss oro. Men min fasta övertygelse är att vår långsiktiga strategi är så hållbar att vi snart kan leverera bra avkastning till våra sparare igen.

Att vi gör ett återtag just nu hänger ihop med att AMF har jämförelsevis strama regler för hur vi ska agera i både goda och dåliga tider. För några år sedan, när det var ett mycket gynnsamt ekonomiskt läge, delade vi ut extra återbäring till våra sparare. Och en stor fördel med vår konsolideringspolicy är att vi snabbare kan vara med när börsen vänder uppåt igen - och därmed tidigare höja återbäringsräntan.

AMF har en mycket god ekonomi och våra sparare har haft den högsta avkastningen under de senaste 20 år. Men när hela världen befinner sig i en exceptionell ekonomisk situation påverkar det även ett livbolag som AMF. 

Stockholmsbörsen gick under 2008 ner runt 40 procent och den som har sitt sparande i fonder har fått se kraftigt minskade värden. En traditionell pensionsförsäkring har en garanti, och den påverkas inte av återtaget. Det finns en väldig styrka i vår traditionella försäkring som blir extra påtaglig i tider som dessa. För trots att allting annat tappar mycket i värde så har du som sparare ändå en trygghet i att du får ett garanterat pensionsbelopp.

AMF har bara ett mål och det är att ge våra sparare en bra pension till låg kostnad. Trots krisen vi är inne i nu är jag övertygad om att vår starka ekonomi, våra bra och enkla produkter och vår skickliga kapitalförvaltning kommer att gynna våra sparare och pensionärer även i framtiden.
 
Ingrid Bonde, vd AMF

Problem med kommentatorsfunktionen

Just nu kan det vara svårt att lämna kommentarer här på bloggen. Det beror på ett tekniskt problem som tyvärr ligger utanför AMFs kontroll. Innan felet är åtgärdat kan du lämna synpunkter på e-postadressen pensionsbloggen@amf.se

Anna Allerstrand